2023 FED TOPLANTI TAKVİMİ

FED'in 2023 yılı toplantı takvimi internet adresinden yayınlandı. Bu yılki toplantı tarihleri şöyle;

Temmuz: 25-26
Açıklamalar 21:30 da yapılacak.

Grafiği Görüntüle

2023 FED TOPLANTI TAKVİMİ

FED'in 2023 yılı toplantı takvimi internet adresinden yayınlandı. Bu yılki toplantı tarihleri şöyle;

Haziran: 13-14

Merhaba arkadaşlar,
Tradingview üzerine alarm kurarak çalıştırdığımız botların Binance hesabımızda işlem açabilmesi için Finandy kullanıyoruz gelen sinyallerimizi api aracılığı ile Binance hesabımıza iletiyor ancak bazen hatalar alıyoruz ve genellikle gördüğümüz bu hataların anlamlarını merak edenler için açıklamaya çalışacağım.

❗️ "Order amount is zero" Hatası
Bu hata gönderdiğimiz sinyaldeki miktar kısmının olmadığını yani miktarın sıfır olduğunu söylüyor ancak biz botlarımızda miktar giriyoruz neden böyle bir hata veriyor hemen anlatayım: Botları senkron bozulması gibi durumlarda fark edebilmek, hatalı işlem açılmasını engellemek için sinyalleri OPEN(ilk poz açılışı) ve DCA(ekleme) olarak ikiye ayırıyorum çünkü işlemlerimiz rastgele açılmıyor rastgele kapanmıyor tamamen sistemli çalışıyorlar örnekleyerek açıklayalım.

• Bot bir sinyal gönderdi işlem açıldı daha sonra fiyat hedefe geldi ama hacimsizlikten satılamadı diyelim gerçekte mal elimizde duruyor ancak bot Binance hesabımızı göremediği için pozisyon kapandı diye düşünüyor ve gerekli şartlar oluştuğunda yeniden işleme gir sinyali gönderecek/gönderiyor ancak bizim elimizdeki poz kapalı olmadığı için yeni sinyal ile işlem açılmaz ve hata verir çünkü ben OPEN komutu gönderiyorum open komutu elde hiç mal yoksa işlem açabilir. Elimizde satılamayan o işlem kapandığında gelen ilk sinyal ile her şey yeniden rayına girer bot kendi kendine senkronu ayarlamış olur.

• Bu olayın tam tersinin de olması mümkündür, bildiğiniz gibi işleme giriş yerimiz mum kapanışlarıdır eğer mum kapanışı ile gelen sinyalden daha iyi fiyattan işleme girmişsek bot kapanışta girdiğimizi düşünüyor ve yine Binance hesabımızı görmediği için bunu bilemiyor eldeki poz gerçekte kapanmış ancak bot üzerinde kapanmamış milim fark ile dönmüş olabilir sonrasında bot fiyatın derse gitmesi durumunda ekleme sinyali gönderecektir ancak gerçekte elimizde poz kapandı bu durumda yine hata alacağız çünkü ekleme yapılabilmesi için elde önceden alınmış mal olmalıdır bot yine bu senkronun bozulduğu hatalı durumda işlem açamıyor elinde açık görünen işlem kapandığında yeniden doğru sinyal göndermeye başlıyor ve senkron kendiliğinden ayarlanıyor.

Peki biz bu durumlarda ne yapmalıyız?
Hata mesajları çok sık gelmiyorsa ve açık pozlar küçükse bekleyebilir kendiliğinden senkron ayarlanabilir. Beklemeye gerek yok daha çok para kazanmamız lazım diyorsanız hemen takılan kurtarma yapabilir yada pozda zarar yoksa/yüksek değilse açık pozu kapatıp yeniden alarm kurabilirsiniz seçim size kalmış.

🤔 FED Faiz Kararı Nedir?

• Hedef faiz oranı veya gecelik faiz oranları, bankaların birbirlerine borç para verirken referans aldıkları faiz oranı seviyesidir.

❗️ FED Faiz Kararı Neden Önemlidir?
Faiz Nedir? Bir ülke ekonomisini insan vücudu gibi düşünecek olursak, ekonomideki alım-satım aktiviteleriyle paranın hareket etmesi, vücuttaki kan dolaşımı gibidir. Dolayısıyla vücutta kan dolaşımı durduğunda insan nasıl ölürse, ekonomide alım-satım yavaşlayarak paranın el değiştirmesi durmaya başlarsa ekonomi de aynı şekilde ölmeye başlar.

Faiz oranlarının bu kadar önemli olmasının sebebi, ekonomiyi canlandıracak veya öldürecek potansiyele sahip olmalarıdır.

• Faiz oranlarını, verilen borç paranın fiyatı olarak düşünürsek, kredi (borç) çekmenin fiyatının artması hem bireysel harcamalarımız üzerinde hem de işletmelerin yeni yapacakları yatırımlar üzerinde etkiye sahiptir.
• Yani faiz oranlarının 15% olduğu bir ülke de, 100 dolarlık borç almanın fiyatı 115 dolar olur. Bunu 115 dolarlık etikete sahip bir 100 dolar olarak düşünebilirsin.

💸 Faiz oranları arttığında, bankaların birbirlerinden aldıkları borç paranın fiyatı pahalılaşır. Dolayısıyla, bankalar da bu artışı hem bireysel hem de kurumsal müşterilerine yansıtarak, verdikleri her türden kredinin faiz oranını artırırlar.
Kredi çekmenin maliyeti arttığında ise insanlar daha az kredi ve kredi kartı harcaması yaparak borçlanmalarını ve harcamalarını kısarlar. Daha az harcama yapılması da, ekonomideki diğer bireylerin daha az para kazanması anlamına gelir. Aynı şekilde şirketlerin yapacakları yeni yatırımlar için çektikleri kredilerin maliyeti artacağından ötürü, işletmeler yatırımlarını ve dolaylı olarak gelecekteki üretimlerini de kısmış olurlar.

📉 Bunlara ek olarak faiz, "karşılaştırmalı olarak" daha risksiz bir yatırım olduğu için, artan faiz oranları görece risksiz yatırıma olan talebi artırır ve ticari yatırımların azalmasına neden olur. Üretime dayalı reel yatırım veya hisse senedi aracılığıyla şirket ortaklığına dayalı yatırımlar yerine, daha kolay getiri sağlayan faiz tercih edilmeye başlanır.

• Üretimin ve yatırımların azalması, ülke ekonomisi için hem daha az iş imkânı hem de daha az gelir kaynağı demektir.

📈 Faiz Neden Artırılır?
Faiz artırmak bu kadar kötü bir şeyse, neden faizler artırılır? Aslında bakarsak, parasal genişlemenin ve hızlı bir ekonomik büyümenin hedeflendiği bir zamanda faizlerin artırılması tercih edilmese de, kimi zaman faizlerin artırılması ülke ekonomisinin sağlığı için bir gerekliliktir.

Faizlerin uzunca bir süre düşük kaldığı, ekonomideki parasal teşviklerle enflasyonun yükseldiği, yerel para biriminin değer kaybettiği ve ekonominin ısındığı bir ortamda, faizlerin artırılması enflasyonla mücadele de en önemli araçlardan biri haline gelir.

Günümüz ABD'si buna en güzel örneklerden biridir. Pandemi dönemiyle faizleri 0-25% aralığına çekip uzunca bir süre bu aralıkta bırakan Fed, varlık alımlarını hızlandırarak ekonomiye para enjekte etmiş ve ABD ekonomisini canlandırmıştı.

• Varlık alımları ne demek? Halktan borç para almak için verilen borçlanma senetlerinin halktan para karşılığında geri satın alınmasıdır. Borçlanma senetleri Fed'e geri dönmüş, halka da yeni basılan dolarlar verilmişti.
• Fed bu geri alımlarını durdurarak, ekonomiye daha fazla para enjekte edilmesini engellemeyi planlıyor.

Fed'in bu genişlemeci politikaları sonucunda ABD'de enflasyon son 40 yılın zirvesine çıktı. Bu yüzden Fed, faizleri artırmayı ve varlık alımlarını durdurmayı planlayarak enflasyonla mücadele etmeye çalışıyor. Peki, bu mekanizma nasıl işliyor?

📈 FED Faiz Artırırsa Ne Olur?
Yukarıda da faizin öneminden bahsettiğimiz gibi, faizlerin yükselmesiyle birlikte ekonomideki yüksek harcamalar ve borçlanmalar azalma eğilimine girer. Ürün ve hizmetlere olan talebin azalması ise fiyatlarının da azalması veya sabit kalması yönünde baskı oluşturur.

Ülkeler bu yüzden enflasyonla mücadele etmek için faiz artırımı politikasını uygularlar.
Faiz oranlarının artması, aynı zamanda risksiz yatırımın getirisini de artırır. Bireyler ve kurumlar birikimlerini hisse senedi gibi daha yüksek riskli yatırım araçları yerine, daha düşük riskli faiz ve türevi yatırım araçlarına kaydırır.

Böylece borsaya olan talep azalırken, dolaşımdaki para miktarı banka kasalarına gireceği için enflasyonda azalma eğilimine girer. Yurt dışındaki yatırımcılar arasından yüksek faizden yararlanmak isteyenleri de ülkeye çekerek, ülkedeki döviz miktarı artırır.
FED Faiz Artırırsa Dolar Ne Olur?
Enflasyonun azalması ve ülkedeki dövizin artması ise yerel para biriminin diğer para birimleri karşısında değer kazanmasına yardımcı olur. Yani; 📌 Fed noktasında ise bu, ABD dolarının özellikle gelişmekte olan ülkelerin para birimleri karşısında değer kazanmasına yardımcı olur.

• ABD dolarının değeri genellikle "DXY Endeksinden" takip edilir. ABD dolarının, endeksin içerisinde bulunan 6 para birimi karşısındaki değerini gösterir. Bu para birimleri, Euro (EUR), Japon Yeni (JPY), İngiliz Pound'u (GBP), Kanada Doları (CAD), İsveç Kronu (SEK) ve İsviçre Frank'ı (CHF) dır.
• Yüksek faizin ülkeye getirdiği yabancı yatırımcıların uzun vadede hisse senedi veya yatırım fonu gibi yerel para cinsinden yatırım araçlarına da ilgi gösterme ihtimali vardır.

📉 Neden faizlerin artması Tesla, Nvidia, Google veya AMD gibi hisseleri kötü etkiliyor?
Nvidia (NVDA), Apple (AAPL), Microsoft (MSFT) veya Tesla (TSLA) gibi kasasına para giren büyüme şirketleri ve Rivian (RIVN), Airbnb (ABNB) veya Snapchat (SNAP) gibi zarar eden şirketlerin hisse senetleri fiyatlanırken, "şu anda kazandıkları" para değil, "gelecekte kazanmaları beklenen" para göz önüne alınır.

• İşte tam olarak bu yüzden bazı şirketler zarar etmelerine rağmen yüksek fiyatlanırken, bazıları da mevcut kazançlarının 60-70 katı üzerinden fiyatlanırlar.

📌 Gelecekteki paranın değeri ise faiz oranlarından direkt olarak etkilenir.

Faiz ve büyüme hisseleri arasındaki ilişkiyi, "time value of money" yani "paranın zaman değeri" dediğimiz kavram ile açıklayabiliriz. Şöyle düşünelim, biri gelse ve sana 1 milyon doları şu anda mı istersin? Yoksa 1 sene sonra mı? diye sorsa, nasıl cevap verirdin? Tabii ki o parayı şu anda almak istediğini söylersin. Hepimiz aynı cevabı verirdik.

Bu kararımız mantıksal sebeplerle alınmış olsun ya da olmasın, finansal olarak kesinlikle doğru bir karar olurdu. Çünkü şu anda aldığımız 1 milyon doları finansal bir enstrümanda değerlendirdiğimizde belirli bir yıllık getiri ile elimizde parayı artırabiliriz.

• Örnek olarak, yıllık 5% getiriden 50 bin dolar elde edebiliriz. Bu ise, "şu anki" 1 milyon doların değerinin, "1 yıl sonraki" 1 milyon doların değerinden 50 bin dolar daha fazla olduğunu gösterir.

Kilit nokta da işte tam buradadır. Getiri oranı ne kadar yükselirse, "gelecekteki paranın" değeri de "şu an"a oranla o kadar azalır. Bu getiri 10% olsaydı, gelecekteki 1 milyon dolar şu anki 1 milyon dolara kıyasla 100 bin dolar, 20% olsaydı da, 200 bin dolar daha az değerli olurdu.

İşte faiz oranlarının artması yani faizin kazandırdığı yüzdelik miktarın artması, Tesla veya Nvidia gibi büyüme hisselerinin gelecekte kazanmaları beklenen paranın değerini düşürür. Bu ise hisselerin fiyatlamalarını etkileyerek, değer kaybetmelerine yol açar.

🤿 Derine Dal: Büyüme hisselerine uygulanan bu değerleme yöntemine "Future Cash Flow" yani "Gelecekteki Nakit Akışı" adı verilir. Bu değerden, belirlediğimiz yıllık getiri oranını (yukarıdaki örnekte 5%'ti) düştüğümüz zaman, "Discounted Future Cash Flow" değerini, yani gelecekteki paranın değerinden, yıllık getirinin düşülmüş halini buluruz.

• Bu değer, yatırım yaptığımız şirketin gelecekte kazanacağı paranın değerini "en net" şekilde bize gösterir. Bu hesaplama yönteminde kullanılan yıllık getiri oranı ise genellikle ABD 10 Yıllık tahvil faiz oranıdır.

👀 Geçmişte Fed Faizleri Borsaları Nasıl Etkiledi?
ABD Merkez Bankası Fed faiz oranlarını arttırdığında, Amerikan Doları'na yönelik "yatırım talebi" de artmaya meyillidir. Amerikan Doları daha fazla faiz getirisi sunacağı için uluslararası yatırımcılar ellerindeki yabancı döviz varlıklarını Amerikan Doları'na çevirmeye meyilli olabilirler.

Bunun sonucu olarak ise, Amerikan Doları diğer ülke para birimlerinin karşısında değer kazanırken, özellikle Türkiye'nin de aralarında bulunduğu gelişmekte olan ülkelerin para birimleri değer kaybetmeye meyilli olur.

📉 Örneğin; Fed faizlerinin %1,75 seviyesinden %2,50'ye yükseldiği 2018 senesinde "Gelişmekte Olan Ülkelerin Para Birimleri Endeksi"ne bakacak olursak;

Kırmızı çizgilerle işaretlenen faiz artırımlarının ardından para birimlerinin değerlerinin düştüğünü görürüz.

📈 ABD Merkez Bankası Fed'in faizleri %2,50'den tekrar %1,75'e düşürdüğü 2019 senesinde ise;

Kırmızı çizgilerle işaretlenen faiz indirimlerinin ardından para birimlerinin değerlerinin yükseldiğini görürüz.

📉 Faiz oranlarının hisse senedi piyasaları üzerindeki etkisini ise, S&P 500 endeksinin faiz oranları artırımlarına verdiği tepkilerden incelersek;

2018 senesinde Fed'in faiz artırımlarını gerçekleştirdiği günün ardından endeks kısa vadede değer kaybetse de ilerleyen günlerde yükselişe geçmiş. 📈

📉 Yine aynı şekilde, faizlerin indirildiği 2019 senesinde ise;

Faiz indirimlerinin ardından endeks 2 kere düşüş, 1 kere de yükseliş yaşamış. Takip eden günlerde ise yine yükselişe geçmiş. 📈

• Öte yandan, faiz artışının etkileri sektörlere göre değişkenlik de gösterebilir. Yüksek faiz oranlarından fayda sağlayabilecek şirket ve sektörlere göre, Fed'in kararı yatırımcılar açısından hisse senedi özelinde önem kazanır.

🔍 Peki, Sektörler?
🏦 Finans sektörü, ana gelir modeli olarak faize dayandığı için, faizlerin artması banka ve finans kuruluşlarının verdikleri kredilerden daha fazla gelir kazanmaları anlamına gelir.

⚡️ Enerji sektörü, yüksek enflasyon maliyetini kullanıcıların faturalarına yansıtabildiği ölçüde gelirlerini artırabilir. Yükselen bir enflasyon beklentisi de faiz oranlarını yükseltebilir.

• Düşük faiz oranları, borç paranın maliyetini düşüreceği için borçlanmalar ve harcamalar artabilir. Bu da yüksek enflasyon oluşturur.

Alıntı yapılan: emre0671 - 23 Mayıs 2023, 09:27:14hocam kolay gelsin emeğinize sağlık bir sorum var finandy de sipariş miktarı sıfır hatası alıyorum onu nasıl çözebilirim yardımcı olurmusunuz?

zero hatası elinde alınmış ürün varken yeniden işlem açma sinyali gittiğinde olur sürekli değil ama arada birkaç tane gelmesi normaldir bu senkron bozulması anlamına gelir takılan kurtarma yaparak eklentiye elindeki ürün miktar ve ortalamalarını hatırlatman lazım

hocam kolay gelsin emeğinize sağlık bir sorum var finandy de sipariş miktarı sıfır hatası alıyorum onu nasıl çözebilirim yardımcı olurmusunuz?

Temettü Nedir? Temettü Hisseleri Nasıl Alınır?

Hisse senedi aldığımızda aslında bir şirkete ortak oluruz. Amasız, fakatsız, şirkete karşı sorumluluğumuzun olmadığı, oldukça rahat ve tatlı bir "direkt ortaklık"tan bahsediyoruz.

Bu aşamadan sonra ise en büyük beklentilerimizden biri kuşkusuz kazançtır. İşte temettü (dividend), bir şirketin dönemlik/yıllık faaliyeti sonucu elde ettiği kârın bir miktarını pay sahiplerine dağıtmasıdır. Bu nedenle 'kâr payı' olarak da adlandırılır.

Yani, temettü dağıtan şirketi büyük bir meyve ağacı olarak hayal edersek, yıllar içinde olgunlaşmış meyvelerin avuçlarımıza düşmesi, aldığımız temettü ödemelerini gösterir. Aynı iyi bir meyve ağacı gibi oldukça iyi temettü şirketleri de vardır ve yatırımcılarına sundukları meyvelerin sayısı ve lezzeti her sene artarak yatırımcılarını oldukça mutlu ederler.

🍎 Peki, bu 'meyveler' ne şekilde gelir? Temettü ödemeleri çoğunlukla nakittir ve şirketin net kârından ya da bunun için ayrılmış yedek akçelerden dağıtılabilir.

Diyelim ki X şirketi, son çeyrekte hisse başına brüt 0,25 dolar temettü beyan etmiş olsun. Eğer 500 adet hissen olsaydı, 125 dolar temettü almaya hak kazanırdın. Tabii ki bu brüt temettü tutarıdır. Vergi devreye girince, farklı oranlar sebebiyle net temettü tutarı değişebilir. Örneğin; Midas ile Amerikan borsalarında bir hisse aldığında, 20% vergi uygulanır. Yani, bu durumda 20% vergiye tekabül eden 25 doları düştüğümüzde net temettü kazancın 100 dolar olurdu.

• Midas, senin için bu vergiyi otomatik olarak keserek ABD hükümetine öder. Senin bu 20%'lik stopaj vergisini ödemene gerek kalmaz.
• Temettü ödemeleri çok nadiren de olsa, hisse senedi cinsinden de olabilir. Yani şirket, sermaye artırımına giderek karşılığında yeni pay senedi dağıtabilir.

💰 Şirketler neden temettü dağıtır?

Temettü ödemelerinin ne sıklıkta yapılacağını, tutarını ve zamanını şirketlerin yönetim kurulları belirler. Pek çok şirket bunu, kârlarını duyurdukları çeyrek bilanço dönemleriyle senkronize gerçekleştirir: Çeyreklik, altı aylık ya da yıllık olarak temettü ödemesi dağıtabilirler. Bunun dışında belirli koşullar altında bir defaya mahsus "özel temettü ödemeleri" de yapabilir.

Bu ödemelerin ardında pek çok farklı neden yatar. Özetlersek:

• Şirketlerin kârlarını hissedarlarla paylaşmalarına olanak tanır. Şirkete duyulan güvenin ödülü gibidir bir anlamda. Böylece hissedarlar, hisse senetlerini ellerinde tutmaları konusunda daha kararlı olur.
• Hissedarların servetini normal büyümenin dışında maksimize etmeye yarar.
• İstikrarlı temettü ödemeleri, şirket performansının işareti olarak görülür, yatırımcılar tarafından olumlu değerlendirilir. Şirketin gelecekte büyüme ve kazanç artışı beklediği algısını yaratır.
• Bir şirketi yatırımcılar için daha cazip hale getirir. Bu da hisse senedi fiyatını yükseltmeye yarar. Nitekim temettü ödeme duyurularını "kimi zaman" hisse senedi fiyatında orantılı bir artış izler. (Ancak beklentileri karşılayamaması halinde zaman zaman fiyatta bir miktar azalma da görülebilir.)

Kârları daha öngörülebilir olan, daha büyük ve köklü şirketler genellikle en iyi temettü ödeyenlerdir. Peki, istisna yok mu? Elbette var. Öncelikle her şirket mutlaka temettü dağıtacak diye kesin bir kural yoktur. Bu, şirketlerin yönetim stratejilerinden veya dönemsel kararlarından kaynaklanır. Bazı şirketler kâr payı dağıtmak yerine şirkete geri yatırılmak üzere (büyüme hedefiyle) kazançlarını elinde tutmayı tercih ederler. Ya da büyük miktarlarda nakit gerektiren bir satın alma/yatırım planlıyorlardır. Örnek mi? Facebook, Amazon ve Google temettü dağıtmamasıyla ünlendi.

Bir diğer istisnamız da kâr konusunda. Bazen şirketler yeterli kâr elde etmese bile temettü dağıtabilir. Bunu neden mi yaparlar? Düzenli temettü ödeme konusunda yatırımcı da yerleşmiş algıyı bozmak istemezler. Temettüyü nasıl alabileceğimize geçmeden önce değerlendirmemiz gereken iki gösterge daha kaldı: Temettü verimi ve Temettü ödeme oranı.

⚡️ Temettü verimi nedir?

Yatırımcılar, bir hisse senedinin potansiyel getirisini değerlendirirken genellikle bu göstergeye bakar. Bir şirketin, dağıttığı net temettü miktarının hisse fiyatına oranı, temettü verimidir. Hisseye sahip olmak için ödediğin fiyatın yüzde kaçını temettü olarak geri alacağını gösterir.

Örneğin; X şirketimizin hisseleri 50 dolardan işlem görüyorsa ve şirket hisse başına 2 dolar temettü ödüyorsa, temettü verimi 4%'tür (2/50 x 100).

📈 Temettü büyümesi nedir?

Temettü verimi herkes için aynı mıdır? İlginç bir şekilde hayır, değildir. Hemen açıklayalım. Bir hisseyi aynı anda satın alan iki kişinin o hisseden alacakları temettü ödemesi, dolayısıyla da temettü verimi aynıdır. Burada bir ilginçlik yok.

Diğer yandan, eğer ilgili hisseyi çok önceden, daha düşük bir fiyattan alan bir yatırımcı için, güncel temettü verimi çok daha fazla olacaktır. Hemen bir örnekle açıklayalım.

• Emre, XYZ hissesini 2015 yılında 44 dolar hisse fiyatından satın alıyor. Şirketin aynı sene içerisinde ödediği hisse başına net temettü tutarı 4,4 dolar. Temettü verimi ise 2015'te 10%.
• Diğer birçok temettü hissesi gibi XYZ hissesi de temettü verimini korumak için, temettüsünü hisse fiyatıyla birlikte artırıyor.
• 2021 yılına geldiğimizde XYZ hissesinin fiyatı 100 dolarken, hisse başına temettü tutarını ise yıllar içinde artırarak 10 dolara yükseltiyor. Yani temettüsünü büyütüyor.
• Şimdi, 2021 yılında bu hisseden satın alan Selin, 100 dolar karşılığında 10 dolarlık bir temettü ödemesi alıyor ve hissesinin temettü verimi 10% olarak gerçekleşiyor.
• Öte yandan, hisseyi 2015 yılında 44 dolardan alan Emre de 2021 yılında 10 dolarlık bir temettü ödemesi alıyor ve hissesinin temettü verimi bu sefer (10 / 44 dolar) 22,72% oluyor!

Kıssadan hisse: Temettü yatırımcılığı uzun vadeli bir yatırımdır. Meyveleri yıllar geçtikçe olgunlaşır ve zamanla birlikte yatırımcılarının yüzünü güldürür. Bu noktada temettü hisselerindeki maliyetleri düşürmek ve temettüsünü düzenli olarak büyüten hisselere yatırım yapmak önemlidir.

Kısa dönemli düşünüp, temettü büyümesini, temettü ödeme oranını ve şirketin finansal sağlığını araştırmadan sadece temettü verimi yüksek şirketlere yatırım yapmak risklidir.

💵 Temettü Ödeme Oranı Nedir?

Temettü ödeme oranı, şirketin kazandığı kârının ne kadarlık bir bölümünü yatırımcılarına dağıttığını gösterir. Örnek olarak, Starbucks'ın (SBUX) 2021 yılındaki temettü ödeme oranı 52,83%'dür. Hisse başına 1,96 dolar temettü ödemiştir. 12 aylık hisse başınâ karı ise 3,71 dolardır.

• Hisse başına kârın artırması, temettü yatırımcıları için çok önemlidir. Şirketin aynı oranda temettü ödemeye devam edeceği yani temettü ödeme oranının sabit kalacağı koşuluyla, hisse başına kârını artıran bir şirketin temettü ödemesi de aynı oranda artar.

Temettü ödeme oranı nasıl hesaplanır?
Temettü ödeme oranı = Hisse başına ödenen temettü tutarı / Hisse başına kâr

Hisse başına kârı şirketin çeyreklik bilançosunda bulabiliriz. Hisse başına ödenen temettü tutarını ise şirketin bilanço dönemindeki duyurularından elde edebiliriz.

En iyi temettü ödeme oranı nedir?
Bu oran temettü yatırımcısının beklentilerine göre değişebilir. Örneğin, eğer temettü büyümesini hedefliyorsanız ve temettü ödemesinin sürdürülebilir olmasını istiyorsanız, 80% ve üzeri bir ödeme oranı sizin için uygun olmayacaktır.

Kazancının tamamına yakınını ve bazen 100%'ü de geçerek kazancından fazlasını temettü olarak dağıtan bu şirketlerin temettü ödemelerine "sağlıklı" veya "sürdürülebilir" olarak bakılmaz.

• 100%'den fazla temettü ödemesine sahip bir şirket kazandığı kârından daha fazla temettü dağıtıyor demektir. Bu kimi zaman şirketin duran varlıkları diyebileceğimiz üretim araçları veya gayrimenkul varlıklarının satışından gelen gelirlerin dağıtımıyla gerçekleşirken, kimi zamanda gelecek dönemlerde dağıtacağı kârlarından yiyerek gerçekleşir.

Sağlıklı bir ödeme oranı, genellikle 30-50% arasında sayılır. 50-80% arası bir ödeme oranına "yüksek" gözüyle bakılırken, bu ödemeyi genellikle düşük yatırım yapan, geniş nakit rezervlerine sahip köklü şirketler sağlar.

📉 Temettüden sonra hisse düşer mi?

Evet düşer. Temettü yani kâr payı şirketin varlıklarından, kasasından çıkan bir parayı temsil ettiği için, genellikle hisse başına ödenen temettü tutarı kadar hisse fiyatı da düşer.

Bu olay her borsa ve her hisse senedi için geçerlidir.

• Öte yandan, kimi zaman şirket için gösterilen talep o kadar yüksektir ki, hisse fiyatı daha düşmeye fırsat bulamadan çok sert bir şekilde yükselir. Yani temettü ödemesinden kaynaklanan düşüş etkisi, piyasa talebinden kaynaklanan yükseliş etkisi karşısında yenilir ve hisse fiyatı yükselişe geçebilir.

🍕 Parça hisse alımında temettü veriliyor mu?

Parça hisse alımı normal bir hisse alımından çok farklı değildir.

Yani evet, normal bir hissede nasıl temettü alabiliyorsan parça hissede de temettü alma hakkına sahipsin.

Burada değişen tek şey aldığın temettü miktarı olacaktır.

Örneğin; tam bir hisseden 10 dolarlık bir temettü alıyorsan, parça hissede parçan kadar temettü alacaksın. Bu durumda yarım hissen varsa 10 dolar yerine 5 dolar temettü alırsın.

🗓 Temettü alma şartları nedir? Temettü almak için ne zaman hisse almalı?

Kâr payı alabilmek için o şirketin hissesine sahip olman gerektiğini artık biliyorsun. Peki tam olarak ne zaman? İşte kazancı hak edebilmek için takip etmen gereken bir şey var: Temettü tarihleri.

Çoğul çünkü, şirketler hem temettü hakediş tarihi (ex-date veya ex-dividend date) belirler hem de temettü ödeme tarihi. Senin, takvime işaretlemen gereken gün ise ilki. Çünkü kâr payı almaya hak kazanmak için, hakediş tarihine kadar o şirketin hissesini portföyünde bulundurman gerekir. Bu tarihte veya sonrasında hisse alımı yaparsan temettü hakkın olmaz.

• Aracı kurumlara bağlı olarak çeşitlilik göstermekle birlikte temettü, ödeme tarihinden sonra en geç 3 iş günü içerisinde hesabına yansır.

Resesyon Nedir?

Güneş tam tepede sıcacık parlarken, buz gibi bir havuza atlamak herkes için çok iyi bir çözüm sayılabilir. Ama o da ne?! Suda kimse yok, havuz bomboş! Bir tek kıpırtı bile yok. Can simidi, bomboş havuzun içinde öylece duruyor.

İşte resesyon dönemindeki borsalar da tıpkı bomboş havuzda yüzen simit gibidir. Derin bir durgunluk ve sonsuz gibi görünen bir sakinlik hakim olur piyasalara. Talep durur böyle zamanlarda, haliyle paranın el değiştirdiği alım-satım aktiviteleri de durur. Dolayısıyla sakinliğin verdiği rahatsızlığı fazlasıyla hissettirir resesyon dönemleri!

Resesyon ne demek merak edenler için resesyon (durgunluk), ekonomik aktivitede önemli, yaygın ve uzun süreli bir gerileme anlamına gelir.

Özellikle üst üste küçülen ABD ekonomisi sonrası dikkatler "Resesyon nedir?" sorusu üzerine yoğunlaştı. Önemli isimlerden resesyonda olmadığımıza yönelik açıklamalar gelse de popüler bir kanı, bir ülkenin Gayri Safi Yurt İçi Hasılasındaki (GSYİH) yani büyüme verisindeki art arda iki çeyrek düşüşün bir durgunluk oluşturduğu yani teknik olarak resesyona girildiği yönündedir.

Resesyonda Olup Olmadığımızı Nasıl Anlarız?

Bir süre önce Ulusal İşletme Ekonomisi Birliği (NABE) tarafından yapılan bir ankete göre, ekonomistlerin 72%'si gelecek yılın ortasına kadar devam edecek bir durgunluk öngörüyor. CNN'in bildirdiğine göre ise ekonomistlerin 19%'u resesyonun çoktan başlamış olabileceğini söylüyor.

Canaccord Genuity'nin Tony Dwyer liderliğindeki analistleri 22 Ağustos'ta bir araştırma notunda, "Göstergelerimiz, özellikle FED faiz oranlarını artırmaya devam ederse, gelecek yıla girerken bir resesyon olasılığının giderek arttığını gösteriyor." dedi.

Resesyon yani durgunluk, ülkelerin büyüme verisindeki artış ve azalışların takibiyle ölçümlenir. Örneğin ABD'de ikinci çeyreğe ilişkin Gayri Safi Yurt İçi Hasıla verileri, ülke ekonomisinin ikinci çeyrekte yıllıklandırılmış olarak 0,6% daraldığını gösterdi. Bir önceki tahmin 0,9% daralmaydı. Yukarı yönde revize edilen veri, ekonomideki daralmanın 'ılımlı' olduğunu gösterdi. Böylece ABD ekonomisinin Nisan-Haziran dönemine ilişkin GSYH verisi revize edildi.

Resesyonun Nedenleri Nelerdir?

Bir resesyon, ekonomik büyümenin nüfus artış hızının altına inmesi, kişi başına düşen milli gelirin azalması, işsizliğin artması, ekonomik faaliyetlerin ve üretim faaliyetlerinin azalması gibi zirveye ulaşan olumsuz faktörlerin bir araya gelmesinden ortaya çıkar. ABD ekonomisinin şu an yaşadığı da tam olarak bu.

Örneğin 2008'deki resesyon; yetersiz düzenlemeler, düşük faiz oranları ve yüksek faizli ipoteklerden kaynaklanan bir konut piyasası çöküşüyle ortaya çıktı.

Bugün ise ekonomi, yükselen enflasyonu ateşleyen ve yaşam maliyetini artıran, konut ve iş piyasası gibi diğer ekonomik güçleri etkileyen tedarik zinciri kısıtlamalarından kaynaklı kırılgan bir vaziyette. Rusya'nın Ukrayna'ya açtığı savaş ile emtia fiyatlarındaki artış da ABD'de enflasyonu artıran etmenler arasında. Çok faktörlü makro ekonomik sorunlar enflasyonu git gide artırırken FED'in enflasyonla mücadele kapsamında verdiği faiz artışı kararları ekonomiyi resesyonun eşiğine getirdi.

Enflasyonun haziran ayında rekor seviyelere ulaşmasıyla, FED enflasyonu dizginlemek için faiz oranlarını yarım puan artırdı. Temmuz ayında da tekrar 75 baz puanlık bir artış yaptı. Bununla birlikte, yüksek faiz oranları hisse senedi fiyatlarını ve kazançları olumsuz yönde etkileme eğiliminde olduğundan, FED'in faiz oranı artışları genellikle makro ekonomiyi olumsuz etkiler ve bu da ekonomik bir gerilemeyi tetikleyebilir.

Princeton Ekonomisti Alan Blinder, NPR'ye verdiği demeçte, "FED, faiz oranlarını yükseltip harcamaları azaltarak ekonomiyi yavaşlatıyor." şeklinde konuştu ve "Bunu çok fazla yapması halinde ekonomik bir durgunluk yaşayacağız." diye ekledi.

Resesyon Dönemlerinde Borsaya Ne Olur? Resesyon Sonrası Borsayı Ne Bekliyor?

Resesyon dönemleri, genel anlamda borsada düşüşlerin yaşandığı, hisse fiyatlarında geri çekilmelerin olduğu dönemlerdir. Ama borsa tarihine hakim yatırımcılar bunun çoğu zaman bir fırsat olabileceğini bilir. Bu dönemleri iyi değerlendiren şirketler de durgunluk sonrasında daha büyük kazançlar elde etmiş olur.

Durgunluk dönemleri, iki çeyreğin ardından sona erebileceği gibi daha uzun da sürebilir. Bir ekonominin resesyondan iki çeyrek sonunda çıkmasına V tipi çıkış, daha uzun bir sürede çıkmasına ise U tipi çıkış denir. Eğer ekonomi resesyondan çıkışa geçtikten sonra yeniden küçülmeye girmişse o zaman da buna W tipi resesyon ya da çift dipli resesyon adı veriliyor. Tıpkı şu anki gibi!

ABD ekonomisi, 2020 Covid dönemi resesyonu sonrası toparlanmışken hemen ardından 2022'de Rusya-Ukrayna savaşının etkili olduğu resesyon sürecine girmiştir. Ancak burada önemli nokta, W tipi resesyonların sona ermesiyle ekonomideki büyüme parkurunun uzun soluklu olması ve en az 4-5 yıl devam etmesidir. Yani bu süreci iyi değerlendirmek ve yatırımlarımızı resesyon dönemine uygun yapmak ve her inişin ardından gelen o muazzam yükselişi beklemek doğru olacaktır!

Biden, Yellen ve Powell'ın Resesyon Görüşleri

ABD Başkanı Joe Biden, ülke ekonomisinin iki çeyrekte üst üste daralmasının ardından, "ABD Merkez Bankası (FED) enflasyonu düşürmeye çalışırken ekonominin yavaşlaması sürpriz değil." değerlendirmesinde bulunmuş ve "Biz doğru yoldayız, bu geçiş sürecinden daha güçlü ve güvenli çıkacağız." dedi.

Yellen ise "Çoğu ekonomist ve çoğu Amerikalı benzer bir resesyon tanımına sahiptir. Önemli iş kayıpları ve toplu işten çıkarmalar, işletmelerin kapanması, özel sektör faaliyetinin önemli ölçüde yavaşlaması, aile bütçelerinin büyük bir baskı altında olması, özetle ekonomimizin oldukça zayıflaması. Şu anda yaşadığımız şey bu değil. İstihdam artışı devam ediyor, hanehalkı maliyesi güçlü kalmaya devam ediyor, tüketiciler harcama yapıyor ve işletmeler büyüyor." değerlendirmesini yapmıştı.

FED Başkanı Jerome Powell, işgücü piyasasındaki son sıkışıklığa atıfta bulunarak ABD'nin şu anda bir resesyonda olduğuna inanmadığını söylemiş ve hatta son açıklanan istihdam verisiyle de haklı çıkmıştı.

Son FED toplantısından çıkan faiz kararı sonrasında Powell'a "Resesyonda olduğumuza inanıyor musunuz?" diye soruldu. Powell da "Hayır. Ekonomide iyi çalışan yerler var. Büyüme geçen yıl fazlaydı. Şimdi düşmesi olağan bir şey. İlk çeyrekte 2,7 milyon istihdam yapıldı, resesyonda olsaydık böyle olmazdı." cevabını vermişti. Sahiden de Powell açıklamaları sonrası istihdam verisi temmuz ayında 250 binlik beklentiye karşılık 528 bin artarak piyasadaki resesyon söylemlerine cevap olmuştu.

Resesyon Döneminde Nasıl Yatırımlar Yapmalı?

Resesyon dönemlerinde yatırım yapmak yatırımcıların sıklıkla merak ettiği hatta çoğu zaman çekindiği bir şeydir. Aslında böyle zamanlar doğru hamlelerle müthiş fırsatlar yakalanabilir. Tabii bunun için doğru hisselere yatırım yapmak gerekir.

Akıntıya karşı yüzmek ne kadar zorsa, borsa düşerken yükselmek de bir o kadar zor! Yine de öyle hisseler var ki en çok da ekonomide kötü rüzgarlar eserken iyi performans sergiler.

YBTrend İstatistikleri Sayfasındaki arama bölümüne aşağıdaki kelimeler yazıldığında sonuçlar filtrelenecektir bu sayede aradığınızı hemen bulabilirsiniz. Unutmayın sınırsız filtre kullanabilirsiniz birkaç kelimeyi birleştirebilir yada kendi filtreleme seçeneklerinizi oluşturabilirsiniz ben size örnek olması için birkaç tane örnek filtreleme kelimelerini aşağıya ekliyorum.

Yükselen trende başlamış yada yeniden yükselen trende girmiş pariteleri bulmak için kullanılır. Impulse ile direnci kırıp geçmiş hareketleri yapan ürünleri gösterecektir bu tarz oluşumlarda geç dahil olmak tehlikelidir erken girilmeli bir iki barda yükseliş devam etmiyorsa kaçılmalıdır çünkü yarım impuls olmaz soluksuz gidemeyen ürün yüksek ihtimal fake atar.
D:0 -> Direncin geçildiği paritelerde bulunur.
Yüksek alıcı hacmi -> Geçmiş verilere bakarak düşük ve yüksek hacim verisini, alış ve satış hacmini hesaplarız bu sayede yapılan işlemleri analiz edip bilgisini veri tabanına ekleriz.
D:0 Yüksek_alıcı_hacmi
Düşen trende başlamış yada yeniden düşen trende girmiş pariteleri bulmak için kullanılır. Impulse ile desteği kırıp geçmiş hareketleri yapan ürünleri gösterecektir bu tarz oluşumlarda geç dahil olmak tehlikelidir erken girilmeli bir iki barda düşüş devam etmiyorsa kaçılmalıdır çünkü yarım impuls olmaz soluksuz gidemeyen ürün yüksek ihtimal fake atar.
Y:0 -> Desteğin geçildiği paritelerde bulunur.
Yüksek satıcı hacmi -> Geçmiş verilere bakarak düşük ve yüksek hacim verisini, alış ve satış hacmini hesaplarız bu sayede yapılan işlemleri analiz edip bilgisini veri tabanına ekleriz.
Y:0 Yüksek_satıcı_hacmi
Yükselen trendte olan pariteri bulmak için kullanılır. Yükselen veya yükselişte düzeltme yapan ürünleri gösterecektir. Amaç yükselen trendi olan ürünleri bulmaktır trendin uzunluğunu Y:XX verisinden anlayabiliriz bu rakam trendin kaç bardır devam ettiğini gösterir, yanındaki D:XX ise kaç bardır dirençten tepki alıp düştüğünü gösterir. Her trendte ters fiyat hareketleri olabilir bunlara düzeltme deriz.
Yükselen_Trend
Düşen trendte olan pariteri bulmak için kullanılır. Düşen veya düşüşte düzeltme yapan ürünleri gösterecektir. Amaç düşen trendi olan ürünleri bulmaktır trendin uzunluğunu D:XX verisinden anlayabiliriz bu rakam trendin kaç bardır devam ettiğini gösterir, yanındaki Y:XX ise kaç bardır destekten tepki alıp yükseldiğini gösterir. Her trendte ters fiyat hareketleri olabilir bunlara düzeltme deriz.
Düşen_Trend
Alt iğneleme bölgesinde (Destekte) olan pariteleri bulmak için kullanılır.. Uygun fiyattan ürün almak istiyorsanız destekte veya desteğin biraz üstünde olan ürünleri almanız gerekir desteğin hemen altında olan ürünler pahalıdır alınmaz. Burada dikkat etmeniz gereken ise satış hacminin düşük olmasıdır eğer satışlar devam ederse destek altına geçeriz ve buda ürünü pahalıdan aldığımız anlamına gelir. Destekte ürün alacaksanız "Düşük satıcı hacmi" kelimelerini de filtreye eklemekte fayda var.

Alt_iğneleme_bölgesinde (Destekte) Düşük_satıcı_hacmi
Yada alt iğneleme bölgesinden tepki almış ürünleri bulmak için aşağıdaki filtreyi kullanabilirsiniz.

Alt_iğneleme_bölgesinden_tepki_aldı Yüksek_alıcı_hacmi
En sağlam destekler yükselen trendteki desteklerdir bu yüzden benim favori filtrem aşağıdakidir.

Yükselen_Trend Alt_iğneleme_bölgesinde (Destekte) Düşük_satıcı_hacmi
yada

Yükselen_Trend Alt_iğneleme_bölgesinden_tepki_aldı Yüksek_alıcı_hacmi
Üst iğneleme bölgesinde (Dirençte) olan pariteleri bulmak için kullanılır.. Yüksek fiyattan ürün satmak istiyorsanız dirençte veya direncin biraz altında olan ürünleri satmanız gerekir direncin hemen üstünde olan ürünler ucuzdur satılmaz. Burada dikkat etmeniz gereken ise alış hacminin düşük olmasıdır eğer alışlar devam ederse direnç üstüne geçeriz ve buda ürünü ucuzdan sattığımız anlamına gelir. Dirençte ürün satacaksanız "Düşük alıcı hacmi" kelimelerini de filtreye eklemekte fayda var.

Üst_iğneleme_bölgesinde (Dirençte) Düşük_alıcı_hacmi
Yada üst iğneleme bölgesinden tepki almış ürünleri bulmak için aşağıdaki filtreyi kullanabilirsiniz.

Üst_iğneleme_bölgesinden_tepki_aldı Yüksek_satıcı_hacmi
En sağlam dirençler düşen trendteki dirençlerdir bu yüzden benim favori filtrem aşağıdakidir.

Düşen_Trend Üst_iğneleme_bölgesinde (Dirençte) Düşük_alıcı_hacmi
yada

Düşen_Trend Üst_iğneleme_bölgesinden_tepki_aldı Yüksek_satıcı_hacmi
Mantığınızı kullanarak sizde farklı filtreleme seçenekleri oluşturabilirsiniz, konunun altında faydalı olduğunu düşündüğünüz filtreleme seçeneklerini yazabilirsiniz. İlerleyen dönemde alarm özelliği ekleyeceğim filtrelediğiniz özelliklere uygun bir ürün olduğunda telegrama mesaj gelecek yavaş yavaş sistemi geliştireceğim bol kazançlar diliyorum.

Merhaba arkadaşlar Yatırım Botu Plus v3 ile birlikte Hedge özelliği geldi bu sayede mal toplarken oluşan zararları azaltabiliyoruz kasamız güvende oluyor haliyle eski stratejimizde de biraz değişiklik oldu limitleri kaldırdık hedge özelliğini ekledik. Parite başına 100$ gelecek şekilde çalıştırıyorum. Her ay kasayı 4000$ olarak bırakıyorum ve 40 pariteye alarm kuruyorum çift yön olduğu için aynı anda 80 işlem açabiliyor gayet yeterli bir sayı, ayrıca daha çok işleme girebilmesi için mal toplama ve boşaltmayı kapalı kullanıyorum risk azaltmak isteyen açabilir kazanç düşecektir ama en tepeden long en dipten short açma gibi durumlarla karşılaşmayacaktır.

Üst Periyot Ayarları:
Toplama Boşaltma Zamanı Şartlarını Uygula: pasif
BTC Grafiğine göre olsun: pasif
Mevcut Grafiğe göre olsun: pasif
RSI Uzunluğu: 14
Kaynak: Kapanış
Ortalama Uzunluğu: 14
Time Frame Seçimi: 2h
Alış Satış Baskınlığı:
Baskınlık Oranı: 50
EMA Uzunluğu: 5
Bot Ayarları:
Emir Tipi Seçimi: Float
Long işlem açılsın mı?: aktif
Short işlem açılsın mı?: aktif
Kar Alma ve Başlangıca Stop Taşıma Olsun mu?: aktif
Sonraki Kar Almalarda Stop Taşıma Olsun mu?: pasif
Alış Miktarı: 50$
Eklenecek Miktarın Yüzdesi: 300
Ekleme Yüzdesi Azaltma Eşiği: 3200
Azaltılmış Eklenecek Miktarın Yüzdesi: 0
Maximum Ekleme Miktarı: 3200
Benzer Fiyat Engelleme Yüzdesi: 3
Benzer Fiyat Engelleme Katsayısı: 2
TP Sayısı: 1
TP1 Hedef Yüzdesi: 0.25
TP1 de Satılacak Miktar Yüzdesi: 100
TP2 Hedef Yüzdesi: 0
TP2 de Satılacak Miktar Yüzdesi: 0
TP3 Hedef Yüzdesi: 0
TP3 de Satılacak Miktar Yüzdesi: 0
TP4 Hedef Yüzdesi: 0
TP4 de Satılacak Miktar Yüzdesi: 0
TP5 Hedef Yüzdesi: 0
Stop Yüzdesi: 0
Açık Zarar Stop Miktarı: 0
Komisyon Yüzdesi: 0.1
HEDGE Bölümü:
Hedge Poz ve Ana Poz Toplamı Kardaysa İşlemler Kapansın mı?: aktif
Hedge Açma için Zarar Limiti: 30
Hedge Açma için Poz Büyüklük Limiti: 400
Açılacak Hedge Poz Yüzdesi: 100
Hedge Pozda Kar Alma ve Başlangıca Stop Taşıma Olsun mu?: aktif
Hedge Pozda Sonraki Kar Almalarda Stop Taşıma Olsun mu?: pasif
Hedge TP Sayısı: 5
Hedge TP1 Hedef Yüzdesi: 0.50
Hedge TP1 de Satılacak Miktar Yüzdesi: 20
Hedge TP2 Hedef Yüzdesi: 5
Hedge TP2 de Satılacak Miktar Yüzdesi: 20
Hedge TP3 Hedef Yüzdesi: 10
Hedge TP3 de Satılacak Miktar Yüzdesi: 20
Hedge TP4 Hedef Yüzdesi: 15
Hedge TP4 de Satılacak Miktar Yüzdesi: 20
Hedge TP5 Hedef Yüzdesi: 20

Hemen aşağıda ekler bölümünde Aylık Kazanç Raporları bulunmaktadır üzerine tıklayarak indirebilirsiniz. Bu stratejiyi kullandığım sürece raporlarını her ay düzenli olarak ekleyeceğim. Deneme amacıyla küçük işlemler ile başladım kazancı yavaş yavaş arttırıyorum riske ne kadar girdiğimi görerek ilerliyorum.